庄在卧底第一天遇到了中学同学白晓婷,两人迅速感情升温,但白不希望庄加入黑社会。庄找到了撞死奶奶的凶手,他是三大社团之一鑫和堂的少主薛少。庄与薛少飙车,薛少不幸车祸身亡。庄招至鑫和堂追杀,趁机投入另一个社团罗天成门下。白与庄彻底分手,庄为了任务失去了自己的初恋,从此卧底在罗身边。鑫和堂薛傲然与V托帮为争地盘展开厮杀,V托帮老大V总在危机时刻被服务生杨东旭所救,V总便提拔杨做兄弟。后由罗在中间调节此事,三大社团得以相安无事近十年。十年中黄靠庄的卧底情报在警局一路平步青云,庄欲调回警队黄却不肯。庄身受煎熬,黄许诺完成最后一个毒品任务便结束庄的卧底生涯。
黄与前妻的儿子黄新调入了黄手下情报部门工作。新怀疑黄是黑警,查到了庄是卧底的身份,找到庄要联合调查黄是黑警的证据。庄发现黄私下与罗接触产生怀疑,心生恐惧跑去质问黄。黄表示自己不是黑警,并安慰庄明天就可以不做卧底了,庄最终选择了信任。
罗手下忠义让自己女朋友的同学化学天才林希乐研制奶粉毒品。研制成功后罗在泰国订购了大批可卡因并改造成毒奶粉运回国。这批货引来鑫和堂和V托帮的兴趣,接货日期正好是忠义的婚礼。罗派阿伟和庄自强一明一暗两条线去接货,以扰乱警方视线。伟实为鑫和堂安插在罗身边的眼线。自以为接到真货与鑫和堂里应外合劫走了这批货,后又中了V托帮杨的埋伏。然而这一切都在警方的监视之下,待他们火并之后实施抓捕行动,除伟逃脱了,其余人均被抓获。
庄接到真货后圆满完成卧底任务,各方老大被抓回来受审。薛与罗还有林纷纷入狱,V总在杨保护下得脱身。忠义找到黄与庄报仇,庄腿部中弹成了瘸子,黄为救庄死在了忠义的枪下。庄打死了忠义,内心却觉得对不起所有人,心理医生觉得他不适合再当警察。一年后伟回来带了四个很厉害的保镖,找到V总商量合作。很快V总的势力越来越大,准备找庄报仇。
庄办好移民手续到黄新家告别,新不在开门的是身怀有孕的白晓婷。白后来嫁人的对象是新,庄感慨万千。V总带人持枪闯入,刚要动手就被伟的保镖降服。原来伟早就被抓获,这次配合警察卧底就是为逮住V总这只大鱼。伟趁机孤注一掷拿刀挟持了白。庄欲救白牺牲了自己,伟也死在了卧底警察的枪下。